В 2008 году объем венчурных инвестиций в чистые технологии на 4х наиболее развитых cleantech рынках (Северная Америка, Европа, Китай, Индия, Израиль) достиг 8,4 млрд долл., что на 38% больше, чем в 2007 году (6,1 млрд.долл.). Важно заметить, что последние 7 лет отрасль clean technology становилась все более привлекательной для инвесторов и объем вложений в нее рос.
Таблица 1. Объем и динамика венчурных инвестиций в cleantech
| Год | Объем венчурных инвестиций в cleantech, долл. | Прирост объема инвестиций, % к предыдущему году |
| 2001 | 506780774 | |
| 2002 | 883269409 | 74 |
| 2003 | 1258565762 | 42 |
| 2004 | 1398256823 | 11 |
| 2005 | 2077524074 | 49 |
| 2006 | 4520208949 | 118 |
| 2007 | 6087179844 | 35 |
| 2008 | 8414259610 | 38 |
Несмотря на негативные ожидания, рынок в 2008 году не замедлился и доказал свою жизнеспособность. Интерес инвесторов к рынку основан на реальных возможностях для них даже в сложной экономической ситуации. Это, несомненно, очень важно для будущего активного развития отрасли.
Результаты 4 квартала 2008 года — этот 99 раскрытых сделок по всему миру и 1,7 млрд долл. инвестиций, это минимальный результат за последние 6 кварталов, падение к 3 кварталу 2008 года составило 35%, к 4 кварталу 2007 года — 4%.
Наиболее инвестиционно привлекательными секторами чистых технологий в 2008 году были солнечная энергетика, биотопливо, транспорт и ветроэнергетика. Солнечная энергетика собрала 40% инвестиций, следом идет биотопливо с 11%.
По объему инвестиций в солнечные технологии лидируют проекты по производству пленок для солнечных батарей, концентраторов солнечной энергии (солнечных модулей) и различных услуг по обслуживанию солнечных систем.
В области биотоплива инвесторы перестают интересоваться биоэтанолом и биодизелем первого поколения, вкладывая деньги в проекты производства биотоплива следующих поколений, в минувшим годы большой интерес вызвали проекты по переработке водорослей и создания синтетического биотоплива.
Среди других проектов, вызывающих интерес венчурных инвесторов: «умные энергосистемы», индивидуальные ветровые установки, переработка пластиков, «зеленые здания» и сельскохозяйственные технологии.
Таблица 2. Самые инвестиционно емкие сектора венчурных инвестиций в 2008 году
| Технологический сектор | Объем инвестиций, | Доля, % |
| Солнечная энергетика | 3 300 | 40 |
| Биотопливо | 904 | 11 |
| Транспорт (включая электромобили, батареи повышенной емкости и топливные водородные элементы) | 795 | 9,5 |
| Ветровая энергетика | 502 | 6 |
| «Умные» энергостсистемы | 345 | 4,1 |
| Сельское хозяйство | 166 | 2 |
| Вода | 148 | 1,8 |
Наибольшие суммы сделки с венчувенчурными инвесторами зафиксированы в США с компаниями-производителями тонких пленок для солнечных батарей.
Таблица 3. Пять крупнейших сделок в области чистых технологий
| Компания | Проект | Объем инвестиций, млн. долл. |
| NanoSolar (США) | Тонкие пленки для солнечных батарей — Thin-film solar (CIGS) | 300 |
| Solyndra (США) | Thin-film solar (CIGS) | 219 |
| SoloPower (США) | Thin-film solar (CIGS) | 200 |
| WinWinD Oy (Финляндия) | Ветровые турбины | 177 |
| Solar Reserve (США) | Концентраторы солнечного тепла | 140 |
Среди наиболее активных венчурных фондов по числу сделок в области Clean Technology можно отметить следующие (см. таблицу 4).
Таблица 4. Венчурные фонды с максимальным числом сделок на рынке cleantech
| Венчурный фонд | Количество сделок |
| Khosla Ventures | 21 |
| Kleiner Perkins Caufield & Byers | 18 |
| Quercus Trust | 16 |
| RockPort Capital Partners | 13 |
| Draper Fisher Jurvetson | 13 |
В 2008 году в области венчурных инвестиций было совершено 179 выходов.
Большая часть из них (91%) закончилась слиянием или поглощением и 9% сделок — выходом компании на IPO.
Выходы через слияния и поглощения — всего 163 сделки — дали в сумме 40,4 млрд. долл. Наиболее крупные следки представлены в таблице 5.
Таблица 5. Наиболее крупные выходы M&A в 2008 году в мире
| Компания-покупатель | Объект приобретения | Сумма сделки, млрд долл. | Тип |
| Iberdrola SA | Energy East Corp. | 4,1 | Приобретение |
| LBO France | Converteam Group SAS | 3,1 | Покупка миниотарного пакета акций |
| Scottish & Southern Energy Plc. | Airtricity Holdings, Ltd. | 2,6 | Приобретение |
| International Power Plc. | Trinergy Ltd. | 2,5 | Приобретение |
| Arcapita | Honiton Energy Ltd. | 2 | Создание совместного предприятия |
Продажа через IPO clean technology компаний позволило заработать в 2008 году 5,1 млрд. долл. Всего было совершено 16 таких выходов.
Таблица 6. Выход с использованием IPO
| Компания | Дата IPO | Объем сделки, млрд. долл. | Биржа |
| EDP Renovaveis, S. A. | 4 июня | 2,4 | NYSE Euronext Lisbon |
| American Water Works Company, Inc. | 23 апреля | 1,2 | NYSE |
| SMA Solar Technology | 25 июня | 0,57 | Frankfurt |
| GT Solar, Inc. | 24 июля | 0,5 | NASDAQ |
| Energy Recovery, Inc. | 2 июля | 0,069 | NASDAQ |
Статья подготовлена Research.Techart
специально для Cleandex.ru